Investeringsaandeel van een beleggingsfonds: kenmerken, functies en gebruik

Tegenwoordig wint een manier van verdienen als beleggen in Russisch-sprekende landen alleen maar aan kracht. De investeringsmarkt wordt bevolkt door actieve makelaars, investeringsmaatschappijen, fondsen en andere deelnemers. Alleen degenen met een goede financiële opleiding en ervaring in beleggen kunnen zich hier op hun gemak voelen.

Volgens populaire advertenties kan letterlijk iedereen echter investeren! Hoe kunt u uw kapitaal verhogen voor een gewone burger en niet in het aantal beroofde simpletons komen? Het antwoord is eenvoudig: koop een beleggingsaandeel in een beleggingsfonds.

Wat is een beleggingsfonds?

Beleggingsfonds (beleggingsfonds) is een soort vereniging die wordt gevormd door aandelen (eenheden) particuliere investeerders. Rechtspersonen nemen niet deel aan de activiteiten van beleggingsfondsen en het beheer wordt uitgevoerd door een geautoriseerde persoon of bedrijfsmanager. Indien gewenst heeft de aandeelhouder de mogelijkheid om het hem toegewezen aandeel te verkopen. Het ontvangen geld kan worden geïnvesteerd in een nieuw project of worden uitgegeven. Het inkomen van de manager omvat twee tot drie procent van de winst.

Investeringsaandeel van een beleggingsfonds: appels en winst

Als een voorbeeld, dat de essentie van het beleggingsfonds duidelijk illustreert, kunnen we de volgende situatie beschouwen.

Vier vrienden kopen een jonge appelboom van de eigenaar van de tuin, die samen met anderen in zijn plaats blijft groeien. Vrienden verwachten te wachten op het moment dat de appelboom opgroeit, vruchten begint af te werpen en ze heerlijke appels krijgen.

Ze betaalden het opgegeven bedrag en verlieten de eigenaar om voor de gekochte boom te zorgen. De eigenaar van de tuin zorgt voor al zijn planten met dezelfde zorg, en na een paar jaar geeft de boom zijn eerste vruchten. Elk van de vier vrienden ontvangt de eerste kilo fruit. Een van de appels is van de eigenaar van de tuin voor zijn werk: water geven, bemesten, witten en een boom graven.

Groeiend, lang en krachtig wordend, kan de appelboom meer en meer gewassen brengen. Elk jaar verzamelen vrienden meer appels en krijgt de eigenaar van de tuin ook zijn deel. Elk van de groep kopers kan op elk moment overschakelen van appels consumeren naar kersen of pruimen. Om dit te doen, volstaat het om zijn aandeel te verkopen aan een andere deelnemer of de eigenaar van de tuin. In dit voorbeeld is een boom een ​​beleggingsfonds en is de eigenaar van de tuin de beheerder.

Wat zijn beleggingsfondsen

Beleggingsfondsen zijn onderverdeeld in verschillende hoofdtypen, rekening houdend met de effecten die in hun structuur zijn opgenomen, of de beleggingsvector:

1. Bond beleggingsfondsen. In veel opzichten lijkt het op een bankdeposito, omdat de manager de markt bewaakt en obligaties van de meest succesvolle ondernemingen koopt. Volgens deskundigen is een dergelijke investeringsactiviteit gerechtvaardigd tijdens de financiële crisis, omdat het risiconiveau minimaal is. Geschatte inkomsten zijn 15-50% per jaar.
2. Promotioneel beleggingsfonds. Eigenaren van beleggingseenheden van een dergelijk fonds vertrouwen de beheermaatschappij toe aandelen in verschillende ondernemingen te verwerven. De groei van noteringen als gevolg van wisselhandel duidt op een toename van de winst van aandeelhouders. Wanneer de aandelen echter goedkoper worden, verliezen beleggers een deel van de belegde fondsen of het volledige bedrag. Dergelijke investeringen worden door deskundigen als relatief riskant beschouwd, omdat het niet eenvoudig is om te anticiperen op schommelingen van de aandelenkoersen.
3. Gemengde beleggingsfondsen. De structuur van dit fonds omvat zowel obligaties als aandelen.Dergelijke associaties onderscheiden zich door de flexibiliteit van hun gedrag op de markt, omdat ze het specifieke gewicht van de effecten in hun samenstelling kunnen veranderen. De belegger kan rekenen op het behalen van de maximale winst en enige bescherming tegen risico's krijgen door een dergelijk investeringsaandeel te verwerven. Een effect (aandeel of obligatie) wordt zodanig verkocht en gekocht dat het beschikbare kapitaal behouden blijft en extra winst wordt ontvangen.
4. Venture beleggingsfonds. Door in een dergelijk fonds te investeren, nemen investeerders deel aan de ontwikkeling van innovatieve projecten. De manager houdt zich bezig met de aankoop van effecten van de relevante organisaties en ondernemingen, in de hoop op hun succes. Volgens statistieken levert ongeveer 70% van dergelijke investeringen niet alleen winst op, maar lijken ze ook niet rendabel. Toegegeven, in het geval van een succesvolle combinatie van omstandigheden dekt de winst van één investering alle ontvangen schade.
5. Hypotheekeenheid Beleggingsfonds. Het doel van investeringen van dergelijke verenigingen is onroerend goed. De beheermaatschappij investeert een investeringsaandeel van elke deelnemer in de aankoop van residentieel of commercieel onroerend goed.
6. Hedge beleggingsfonds. De verantwoordelijkheden van beheerders van dergelijke beleggingsfondsen omvatten het vinden van manieren om de waarde van aandelen onder alle omstandigheden te verhogen: zowel tijdens marktgroei als tijdens een recessie. Deze investeringen worden als riskant beschouwd, omdat er geen garantie is dat de gekozen strategie de juiste is.

Beleggingsfonds beleggingseenheid: voordelen van eigendom van eenheden

Een van de voor de hand liggende voordelen die beleggingsfondsen hun beleggers kunnen bieden, zijn de volgende:

• U kunt beginnen met beleggen met een minimumbedrag (de waarde van sommige eenheden is slechts een paar honderd roebel).
• De overheid controleert de werking van beleggingsfondsen, waardoor oplichters hun illegale activiteiten niet kunnen uitoefenen.
• Het is niet nodig om belasting te betalen over het bedrag dat in het fonds is belegd.
• U kunt een groter economisch effect op kapitaal bereiken dan met onroerendgoedbeleggingen of door het in een bank te plaatsen.
  
• De belegger vertrouwt zijn geld niet toe aan professionele beheerders en is niet verplicht de ingewikkeldheden van de aandelen- en valutamarkten te begrijpen.
• Een investeringsaandeel kan zeer snel worden verkocht, in bijna een paar dagen.

Nadelen van het bezitten van beleggingsaandelen

Naast de mogelijkheid om hogere winsten te behalen, houdt aandelenparticipatie in beleggingsfondsen in dat beleggers mogelijke risico's delen (hun niveau is vrij hoog). De keuze van een succesvol beleggingsfonds kan moeilijk zijn voor de leek, omdat er tegenwoordig heel veel verschillende fondsen zijn. Bovendien ontvangt de beheermaatschappij in ieder geval haar bijdragen, ongeacht de effectiviteit van het beleggingsfonds.

Wat bepaalt de waarde van een aandeel

Een investeringsaandeel is een waarde zonder nominale waarde. Tijdens de oprichting van een beleggingsfonds wordt de prijs van alle aandelen bepaald door de beheermaatschappij en wordt deze voor een bepaalde periode (meerdere maanden) vastgesteld. Wanneer het kapitaal vervolgens wordt verzameld om deel te nemen aan de veiling, gaan managers over tot het uitwisselen van transacties. Vanaf dit moment wordt de waarde van het beleggingsaandeel als volgt bepaald: het volledige kapitaal van het beleggingsfonds, minus beheerskosten, wordt gedeeld door het aantal beleggers. Managers moeten de waarde van de eenheid in de pers publiceren, zodat beleggers de groei of daling ervan kunnen volgen.

In het eerste geval kunnen we concluderen dat succesvolle, winstgevende transacties werden uitgevoerd, in het tweede geval dat beleggers verliezen lijden.

Door deel te nemen aan het beleggingsfonds hebben alle beleggers absoluut gelijke rechten. Een beleggingseenheid of -eenheden staat een belegger niet toe beslissingen te nemen over transacties. Er is geen meerderheidsbelang of bestuursvergadering. Alleen de beheermaatschappij beheert het geld dat is belegd in het beleggingsfonds. Als de belegger het niet eens is met haar strategie, kan hij de vereniging op elk moment verlaten.

Verkoop van aandelen

Verkoop is de aflossing van beleggingsaandelen, dat wil zeggen geld ontvangen in ruil voor het recht om deel te nemen aan een beleggingsfonds.

Bij het verzilveren van een aandeel wordt rekening gehouden met het type beleggingsfondsen: open, interval of gesloten.

In het eerste type overeenkomst zijn er geen beperkingen voor de aflossing van eenheden; deze transacties kunnen elke dag worden uitgevoerd. Intervallen bepalen met beleggers het recht om hun aandelen slechts in bepaalde periodes (minstens eenmaal per jaar) in te kopen.

Met gesloten beleggingsfondsen kunt u uw aandelen niet eerder dan gepland verkopen.

Nuances van aandelenbeleggingen in beleggingsfondsen

De aangegeven waarde per eenheid kan enigszins afwijken van de werkelijke waarde. Dit komt door de kosten van de beheermaatschappij om aanbestedingen te organiseren. Daarom moet de belegger voorbereid zijn op het feit dat de prijs bij het kopen van een aandeel iets hoger kan zijn en bij verkoop onder de gepubliceerde. Het verschil kan echter niet meer dan 5% zijn.